Divulgación de riesgos

1. Alcance y objeto de esta advertencia

El presente documento de divulgación de riesgos tiene como fin exponer con absoluta transparencia los peligros sustanciales asociados a la inversión y el trading mediante herramientas automatizadas, modelos de inteligencia artificial e interfaces computacionales facilitadas por Hac Minhphat. Esta advertencia no detalla todos los riesgos concebibles derivados de la operativa de mercado, pero destaca aquellos factores fundamentales que cualquier operador debe sopesar antes de comprometer capital.

2. Volatilidad extrema de los criptoactivos

Los instrumentos digitales como Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH) y demás criptoactivos presentan niveles de volatilidad sustancialmente superiores a los de valores negociados en mercados tradicionales de renta variable o deuda pública. El valor de cotización de un activo puede experimentar caídas súbitas de gran magnitud en lapsos de escasos minutos debido a variaciones en la liquidez, anuncios normativos, noticias geopolíticas o dinámicas algorítmicas imprevistas.

3. Limitaciones tecnológicas e inherentes a la inteligencia artificial

Aunque los algoritmos desarrollados por Hac Minhphat incorporan técnicas avanzadas de procesamiento estadístico, reconocimiento de patrones y gestión cuantitativa del riesgo, el usuario debe tener presente:

• Rendimientos históricos y modelado retrospectivo: Los resultados obtenidos mediante backtesting o simulaciones del pasado no aseguran de ningún modo rentabilidades futuras idénticas o positivas. Las pautas de mercado pasadas pueden perder validez en regímenes macroeconómicos nuevos o imprevistos.
• Eventos de cisne negro y shocks de liquidez: Las redes neuronales y los modelos cuantitativos analizan datos históricos. En situaciones extraordinarias o discontinuidades del mercado, las señales algorítmicas pueden errar, originando pérdidas sustanciales en racha.
• Riesgo de ejecución y latencia: La velocidad de conexión a Internet, la congestión en las cadenas de bloques (blockchains) o las interrupciones en los servidores de las entidades de custodia pueden ocasionar retrasos entre la emisión de una orden y su ejecución efectiva, provocando deslizamiento de precios (slippage) desfavorable.

4. Riesgos derivados del apalancamiento

Si usted opta por utilizar apalancamiento a través de su intermediario o broker colaborador, una pequeña fluctuación en el precio en contra de su posición puede provocar la liquidación inmediata de sus fondos de garantía. El apalancamiento multiplica tanto las ganancias potenciales como la velocidad a la que se consume el capital disponible.

5. Riesgos regulatorios y fiscales

El marco jurídico que regula los criptoactivos y la tecnología de negociación algorítmica se encuentra en continuo desarrollo en España y en la Unión Europea (incluyendo la paulatina aplicación del reglamento MiCA). Las decisiones regulatorias sobrevenientes pueden acarrear restricciones en la negociación, limitaciones operativas en exchanges o nuevas cargas impositivas. Es responsabilidad exclusiva del usuario cumplir con las obligaciones de declaración y tributación que correspondan a su jurisdicción fiscal.

6. Inexistencia de mandato fiduciario y autoevaluación

Hac Minhphat no actúa como gestor de carteras ni asume funciones de fideicomisario. Toda decisión de inversión o de parametrización de software es ejecutada de manera autónoma por el usuario. Le recomendamos encarecidamente evaluar con prudencia sus objetivos financieros, su horizonte temporal de inversión, su tolerancia psicológica a las caídas de valor y, en caso necesario, consultar a un asesor financiero independiente debidamente colegiado antes de iniciar cualquier operación en los mercados.